2022H1中国正极材料出货77万吨

高工产研锂电研究所（GGII）数据显示，2022H1中国锂电正极材料出货量77万吨，同比增长62%。

从市场规模角度来看，2022H1中国正极材料出货量为77万吨，其中磷酸铁锂材料出货量同比增长130%，三元材料同比增长51%，锰酸锂同比下滑43%，钴酸锂下滑20%，主要原因为：

1）中国动力电池出货量超200GWh，其中铁锂动力电池出货量114GWh，三元动力电池出货量88GWh，带动三元以及铁锂材料出货量增长；

2）全球新能源汽车销量有望超1100万辆，带动海外三元材料需求增加；

3）中国储能电池市场上半年交付超预期，带动磷酸铁锂出货量提升；

4）2022Q2锂盐价格超46万元/吨，推动锰酸锂价格同比上升超250%，锰酸锂下游市场对价格敏感度高，大部分企业转向铅酸电池、梯次电池进行替代；

5）受疫情、经济环境等因素影响，数码市场终端需求减少，导致钴酸锂材料出货量下滑。

2019-2022H1中国正极材料出货量分析（万吨）

数据来源：高工产研锂电研究所（GGII），2022年7月

从产品出货结构来看，2022H1正极材料领域三元材料市场份额占比下滑至37%，磷酸铁锂市场份额上升至53%，主要原因为：

1）储能及动力电池市场出货提升带动磷酸铁锂材料出货占比提升；

2）铁锂版终端车型销量的提升带动，如比亚迪汉、比亚迪秦、铁锂版model 3/Y以及宏光MINI EV等车型，带动上游铁锂材料出货提升，挤占三元材料市场份额；

3）受LG、特斯拉等企业带动，国内三元正极材料企业加大海外出口。

锰酸锂材料由于价格上涨导致被铅酸及梯次电池替代，使其出货量下降；钴酸锂材料受Q2 3C市场不景气影响，出货量下降，进而导致钴酸锂材料需求占比下降。

2021-2022H1正极四大主材占比

数据来源：高工产研锂电研究所（GGII），2022年7月

从正极材料价格走势看，对比上年同期，2022H1正极材料价格普遍出现明显上涨，主要原因有：

1）2022年上半年上游原材料钴、镍、锂等价格快速上涨，尽管二季度开始部分原材料价格出现下滑，但相较于2021年同期价格仍处于高位；

2）上半年下游市场表现超预期，部分环节产能供应紧张的局面仍没得到有效缓解，导致市场仍处于供给紧平衡的状态，带动材料价格上涨。

2021Q2-2022Q2正极材料价格走势（万元/吨）

数据来源：高工产研锂电研究所（GGII），2022年7月

预计2022H2中国正极材料市场将具有以下方面特点：

1）磷酸铁锂材料受动力和储能市场增长带动，市场占比有望超55%；

2）三元材料出货量仍将增长，6系单晶高电压出货量占比有望超25%；

3）上游锂盐价格维持高位，有望再次突破50万元/吨，镍钴价格有望进一步下跌；

4）磷酸铁材料市场由供需紧张变为相对平衡；

5）磷酸锰铁锂应用加速，出货量有望超0.8万吨；

6）一二线正极材料企业凭借规模、产业链布局等优势，市场集中度将进一步上升；

7）海外企业加速磷酸铁锂电池应用，将大幅提升国内磷酸铁锂材料出口。

高工产研锂电研究所（GGII）通过对全国主要正极材料企业、配套企业的实地调查，结合对正极材料行业领军人物的面对面采访，收集大量第一手资料，撰写《2022中国锂电池正极材料行业调研分析报告》。

本报告对2021及2022H1中国正极材料行业的发展特点、主要产品、出货量、产值、未来市场发展趋势等进行了较为详细的研究和分析，并对未来三年正极材料的发展趋势进行预测。GGII希望通过实际的调查研究，为投资者、业内人士、证券公司以及想了解中国正极材料行业的其他人士，提供准确，有参考价值的报告。

数据范围说明

●本报告数据更新至2022年6月。

●本报告数据以中国大陆地区数据为主，少量涉及全球其他地区数据。

●本报告部分数据来自于实地调研、电话调研，与企业及行业真实数据可能存在一定差异。